Automação de investimentos

Abstract

Este trabalho avalia o modelo de robôs de Investimento, colocando em prática um algoritmo de automação baseado na metodologia de média-variância, com as adaptações necessárias ao mercado Brasileiro. Constatou-se que apesar das limitações envolvendo a metodologia, o método proposto apresenta uma solução atrativa ao investidor de varejo, e competitiva quando comparada à uma gestão ativa. Para chegar à metodologia, o trabalho investigou as origens teóricas da gestão de portfólios e as práticas utilizadas pelas empresas de referência na área de automação de investimentos a nível global. Por fim, o trabalho conclui que a evolução do processo se direciona para um detalhamento cada vez maior do perfil do cliente permitindo que as recomendações de portfólio sejam cada vez mais assertivas.

This work evaluates the robot advisor model by putting into practice an algorithm based on mean-variance with adaptations for the Brazilian market, finding that despite the limitations involving the methodology, it is an attractive solution for the average investor and has good competitiveness when compared to non active management. In order to arrive at the methodology that is put into practice, this work investigates the theoretical origins about portfolio management and the practical methodologies used by the major players in the field at a global level. Finally, it concludes that the evolution of robot advisors is directed towards an increasing detail of the client profile, allowing the portfolio recommendations to be more and more assertive.